Hazineden 4 Bankaya Yetki: 10 Yıl Süreli Dolar Borçlanması başlıyor!
Hazine, uluslararası piyasalarda 10 yıl vadeli dolar cinsinden tahvil ihracı ve 6 geri alım işlemi için bankalarla anlaştı. Bank of America, BBVA, Citigroup ve J.P. Morgan gibi önde gelen finans kuruluşları, bu ihraç işlemi için Hazine'ye yetki verildi. Bu bankalar, ihraç sürecinin başarılı bir şekilde yönetilmesini sağlayacak finansal işlemleri gerçekleştirecekler.
Yeni tahvil ihraç işlemiyle birlikte bir yükümlülük yönetimi uygulaması da hayata geçirilecek. Bu süreçte, 2024-2026 yılları arasında vadesi sona erecek olan 6 farklı dolar cinsi tahvil, yeni çıkarılacak 10 yıllık tahvil ile değiştirilecek ya da nakit olarak geri alınacak. Bloomberg HT'nin haberine göre, bu yöntemle mevcut borçların vadesi uzatılarak, borç ödeme yükümlülükleri daha uzun bir zamana yayılmış olacak.
Yatırımcılara sunulacak alternatifler arasında, mevcut tahvillerini yeni tahvil ile değiştirmek veya nakit karşılığında satmak seçeneği mevcut. Yatırımcılar, kendileri için hangisinin daha uygun olduğuna karar verebilecekler.
Açıklamada şu ifadelere yer verildi:
"Hazine ve Maliye Bakanlığı, 2024 yılı dış finansman programı kapsamında ABD doları cinsinden 10 yıl vadeli (Ocak 2035) tahvil ihracı gerçekleştirmek üzere Bank of America, BBVA, Citigroup ve J.P. Morgan’a yetki vermiştir."
Yeni tahvil ihracı ile paralel olarak bir yükümlülük yönetimi işlemi gerçekleştirilecektir. Bu süreç doğrultusunda, uluslararası sermaye piyasalarında işlem gören 2024-2026 vadeleri arasındaki ABD doları cinsinden 6 tahvil, yeni çıkarılacak tahvil ile değiştirilecek ve/veya nakit karşılığı geri alınacaktır.
Yükümlülük yönetimi işlemi 25 Eylül 2024 tarihinde gerçekleştirilecek. İşleme katılmak isteyen yatırımcılar, geri alınacak tahvillere ilişkin belirlenen fiyatlar ve yeni tahvil ile ilgili ilk gösterge bilgiler çerçevesinde hangi tahvilden ne kadar miktar ile değişim veya geri alım için başvuracaklarını yetkilendirilmiş bankalar aracılığıyla bildirecekler. İade talebi süresi aynı gün içinde sona erecektir.
Yükümlülük yönetimi ve yeni ihraç için talep toplama süresinin sona ermesinin ardından, yeni tahvilin fiyatlandırması gerçekleştirilecektir. İlgili işlemin ilk sonuçları 26 Eylül 2024'te kamuoyuna açıklanacaktır. Yükümlülük yönetimi işlemi ise 1 Ekim 2024 itibarıyla sonuçlandırılacak ve her iki işlemle ilgili kesin sonuçlar 3 Ekim 2024 tarihinde paylaşılacaktır. Yükümlülük yönetimi işlemine dahil olacak tahviller de aşağıda belirtilmiştir.
Uzmanlar, bu işlemin sonuçlarının küresel piyasalardaki gelişmelere ve Türkiye'nin ekonomik performansına bağlı olarak değişkenlik gösterebileceğini belirtiyor.
Hazine’nin bu adımı, hem kısa vadeli finansal gereksinimleri karşılama hem de uzun vadede sürdürülebilirliği sağlama girişimi olarak değerlendiriliyor.
Hazine ve Maliye Bakanlığı, 2024 yılında dış piyasalardan 10 milyar dolar borçlanmayı planlarken, şu anda 2024 için toplamda 7 milyar dolarlık borçlanma gerçekleştirmiştir. Son dolar cinsi borçlanma Temmuz ayında yapılmıştı.
TAHVİL NEDİR?
Tahvil, devlet veya şirketlerin finansman ihtiyacını karşılamak amacıyla belirli bir vadede sabit veya değişken faiz oranıyla ihraç ettikleri borçlanma araçlarıdır. Tahvilleri satın alan yatırımcılar, tahvil çıkaran devletin veya kuruluşun alacaklısı konumundadır.
